結論、インデックスファンドは「①目的に合う指数 ②信託報酬などの費用 ③指数との連動状況 ④運用・繰上償還条件」を公式資料で比較します。 純資産総額は継続性を見る材料の一つですが、大きさだけで安全性や将来の成績は決まりません。
まず確認する4項目
候補を比べるときは、少なくとも次の4点を確認します。
- 連動対象の指数が目的に合うか
- 信託報酬・売買時費用・その他費用はいくらか
- 指数との連動状況や運用方法を説明できるか
- 純資産総額の推移と繰上償還条件を確認したか
金融庁のつみたて投資枠対象商品一覧で候補を確認し、各社の最新目論見書・月報で条件を比較します。
① 信託報酬（コスト）が低いか
信託報酬は、保有中に信託財産から差し引かれる運用管理費用です。同じ指数への連動を目指す商品でも、信託報酬だけでなく、その他費用や指数との乖離を合わせて比べます。
料率は商品や時点によって異なり、変更されることもあります。固定の基準値で決めず、比較時点の目論見書と金融庁の対象商品一覧で確認してください。
② 純資産総額が大きいか
純資産総額はファンドの規模を示します。規模だけで繰上償還の有無は決まらないため、金額の大小に加えて、純資産の推移と目論見書にある繰上償還条件を確認します。大規模でも元本や運用継続が保証されるわけではありません。
③ 連動する指数と投資対象
インデックスファンドは、連動対象の指数によって投資対象や集中度が変わります。たとえば次の違いがあります。
- MSCI ACWI連動型：先進国・新興国の大型株・中型株を対象
- S&P500連動型：米国の主要な大型株を対象
詳しい違いはオルカンとS&P500の比較記事で解説しています。
やりがちなNGな選び方
- 投資対象・費用・集中リスクを確認せず、テーマ名だけで選ぶ
- 信託報酬を見ずに名前や人気だけで選ぶ
- 分配金の原資や分配後の基準価額を確認せず、多いほど有利とみなす
- 同じ指数の商品を重ね、投資対象の重複を確認しない
人気の低コストファンドを比較する
投資信託コスト比較では、対象指数と信託報酬などの条件を一覧で比較できます。将来資産は新NISA積立シミュレーターで複数の仮定を試せますが、表示結果は将来の成果を保証しません。最終確認は各商品の最新公式資料で行ってください。
まとめ
インデックスファンドは、目的に合う指数、費用、指数との連動状況、運用・繰上償還条件を公式資料で比較します。純資産総額や知名度だけで決めず、投資対象の重複と元本割れリスクも確認してください。
[免責] 本記事は教育・情報提供を目的としており、特定の金融商品の購入・売却・保有を推奨または勧誘するものではありません。本文中の数値・試算は記載条件に基づく概算で、将来の運用成果、配当、価格回復または元本を保証しません。制度・税制は変更される場合があります。最新の公式情報を確認し、投資判断はご自身の責任で行ってください。